Đòn bẩy tài chính là gì?
Đòn bẩy tài chính là một công cụ giúp nhà giao dịch có thể đầu tư hoặc kiểm soát một số tiền lớn hơn so với số tiền thực sự có. Thông qua đòn bẩy, bạn có khả năng tài trợ cho những khoản đầu tư quan trọng mà không phải sở hữu số vốn lớn.
Trong cuộc sống hàng ngày, việc vay tiền là một hình thức đòn bẩy thông dụng nhất. Nó giúp bạn có thể đầu tư vào những cơ hội lớn mà chỉ cần sử dụng 10% hoặc 20% vốn tự có. Còn lại, bạn sẽ phải vay mượn. Mặc dù cơ chế hoạt động hơi khác nhau trên thị trường tài chính, nhưng kết quả cuối cùng vẫn tương tự. Điều này cho phép bạn nhận lợi nhuận từ giao dịch toàn diện chỉ với một phần nhỏ vốn ban đầu của mình.
Giao dịch đòn bẩy
Giao dịch đòn bẩy mang lại lợi ích cho nhà giao dịch vì không yêu cầu bạn phải sở hữu số vốn lớn ngay từ đầu để thực hiện giao dịch có giá trị cao. Điều này mang lại lợi ích nhưng cũng tiềm ẩn rủi ro, vì mức ảnh hưởng của thị trường đối với tài khoản và kết quả giao dịch càng lớn khi số tiền giao dịch tăng.
Ví dụ, với cặp tiền tệ EUR/USD và đòn bẩy 1:30. Điều này có nghĩa là bạn có thể kiểm soát một vị thế tương đương 30.000 EUR chỉ với 1.000 EUR. Khi giao dịch kết thúc, hệ thống sẽ tự động kiểm tra xem trong tài khoản có đủ 1.000 EUR để mở vị thế 0.3 lot trên CFD của cặp EUR/USD không. Số tiền này tạo thành một khoản ký quỹ, và chúng ta sẽ tìm hiểu chi tiết hơn về ký quỹ dưới đây.
Đòn bẩy mang lại lợi ích như thế nào cho nhà giao dịch?
Nếu vị thế đầu tư của bạn, tức giá CFD cặp EUR/USD tăng lên và mang lại lợi nhuận 300 EUR, tỷ lệ hoàn vốn là 30% trên số tiền 1.000 EUR đã đầu tư. Nếu bạn không sử dụng đòn bẩy 1:30, bạn sẽ cần 30.000 EUR trong tài khoản để có cùng một lợi nhuận 300 EUR, tỷ suất sinh lợi 1%. Nhờ đòn bẩy, tỷ suất lợi nhuận trên khoản đầu tư có thể cao hơn với số vốn thấp hơn.
Tuy nhiên, đây cũng là một con dao hai lưỡi. Khi tỷ giá hối đoái giảm và kết quả giao dịch là -300 EUR, bạn sẽ mất 30% và chỉ còn 700 EUR trên tổng số 1.000 EUR ban đầu.
Đầu tư ký quỹ và đòn bẩy
Ký quỹ là yếu tố quan trọng trong việc đầu tư đòn bẩy. Để kiểm soát vị thế 30.000 EUR với đòn bẩy 1:30, bạn cần đặt 1.000 EUR vào một bên. Điều này đồng nghĩa với việc bạn có thể kiểm soát 30.000 EUR với 1.000 EUR và tỷ lệ ký quỹ tương ứng với đòn bẩy tối đa có thể sử dụng. Ví dụ, mức ký quỹ cần thiết cho một công cụ nhất định là 3.33%, tức là tỷ lệ đòn bẩy tối đa là 30:1.
Điều gì sẽ xảy ra nếu một giao dịch không diễn ra như mong đợi?
Khi tiền ký quỹ cho một vị thế bắt đầu giảm, bạn sẽ nhận thông báo để nạp thêm tiền, còn được gọi là Margin call. Ngược lại, nếu thị trường tiếp tục di chuyển theo hướng sai, giao dịch sẽ tự động đóng. Do đó, trong trường hợp giao dịch đòn bẩy trên nhiều công cụ và thị trường, việc quản lý ký quỹ rất quan trọng để duy trì vị trí.
Ví dụ toàn diện về giao dịch đòn bẩy
Giả sử bạn có một tài khoản dựa trên USD và có thể giao dịch các cặp tiền tệ chính với đòn bẩy tối đa là 30:1. Điều này có nghĩa là với mỗi 1 USD để có thể giao dịch với 30 USD khi bạn sử dụng 1.000 USD dưới dạng ký quỹ. Ban đầu, bạn có thể mở vị thế với số tiền tối đa là 30.000 USD (1.000 USD x 30) đối với CFD trên các cặp tiền tệ chính.
Sau một phân tích, tỷ giá EUR/USD có thể giảm. Với tỷ giá hối đoái EUR/USD là 1.3000, bạn quyết định phân bổ 20.000 EUR vào giao dịch. Điều này có nghĩa là bạn dùng 20.000 EUR để mua 26.000 USD với mức ký quỹ đóng góp là 1.000 USD. Điều này tương đương với tỷ lệ đòn bẩy là 26:1.
Mỗi pips lên tới 2 USD cho vị trí nói trên. Do đó, tổng lợi nhuận sẽ là 600 USD nếu tỷ giá EUR/USD thay đổi 500 pips. Sau một thời gian, tỷ giá EUR/USD giảm xuống 1.2700. Bạn đóng giao dịch với lợi nhuận 300 pips, tức là 600 USD.
Trên thực tế, bạn đã bán 20.000 EUR và mua lại 26.000 USD với tỷ giá hối đoái 1.30. Khi tỷ giá hối đoái giảm xuống 1.27, bạn đã mua lại 20.000 EUR với 25.400 USD. Chênh lệch 26.000 – 25.400 là lợi nhuận. Nhờ đòn bẩy, tỷ suất lợi nhuận trên 1.000 USD đã đầu tư là 60% (600 USD). Nếu không sử dụng đòn bẩy, bạn chỉ có thể bán 769.23 EUR và mua 1.000 USD. Với tỷ giá hối đoái là 1.2700, bạn có thể mua lại 769.23 EUR với 976.92 USD, mang lại lợi nhuận là 23 USD. Điều này có nghĩa bạn tốn ít hơn 26 lần.
Tuy nhiên, cần nhớ rằng trong trường hợp tỷ giá hối đoái thay đổi theo hướng ngược lại, các khoản lỗ phát sinh cũng tăng theo cách tương tự khi sử dụng đòn bẩy. Điều này có thể dẫn đến việc nhanh chóng mất tiền đã đầu tư.
Đầu tư đòn bẩy – công cụ
Cả nhà giao dịch mới và có kinh nghiệm có thể sử dụng đòn bẩy cho CFD trên tất cả các loại tài sản. Điều này bao gồm giao dịch đòn bẩy cho các cặp tiền tệ, hàng hóa, chỉ số chứng khoán, tiền điện tử, trái phiếu, ETF và cổ phiếu riêng lẻ. Các cặp tiền tệ chính như EUR/USD, GBP/USD và USD/JPY, hàng hóa như vàng (GOLD), dầu thô (OIL.WTI) và cà phê (COFFEE), chỉ số chứng khoán như DAX (DE30), S&P 500 (US500), NASDAQ 100 (US100), tiền điện tử như Bitcoin (BITCOIN) và Ethereum (ETHEREUM), và CFD trên các cổ phiếu như Facebook (FB.US), Amazon (AMZN.US) và…
Ưu điểm của đòn bẩy tài chính
-
Tăng vốn: Đòn bẩy tài chính tăng cường vốn khả dụng để giao dịch trên các thị trường khác nhau. Ví dụ, bạn có khả năng kiểm soát 60.000 USD hiệu quả với đòn bẩy 30:1, mặc dù bạn chỉ có 2.000 USD. Điều này cho phép bạn phân bổ số tiền lớn hơn cho nhiều vị trí trong danh mục đầu tư của mình. Tuy nhiên, cần nhớ rằng điều này cũng tiềm ẩn rủi ro lớn.
-
“Khoản vay” không tính lãi: Đòn bẩy tài chính có thể được coi như một khoản vay được cung cấp bởi một nhà môi giới để thay thế việc cam kết một khoản ký quỹ cho phép bạn chiếm vị trí lớn hơn trên thị trường. Tuy nhiên, “khoản vay” này không liên quan đến bất kỳ khoản nợ nào dưới hình thức lãi suất hoặc hoa hồng, và bạn có thể sử dụng nó bất kỳ cách nào trong quá trình giao dịch.
-
Phương pháp cho độ biến động thấp: Một khoảng thời gian ít biến động có thể làm cho nhà giao dịch cảm thấy mệt mỏi vì những thay đổi nhỏ về giá cả. Tuy nhiên, nhờ đòn bẩy, nhà giao dịch có thể tạo ra lợi nhuận lớn ngay cả khi thị trường biến động ít. Ngay cả một sự thay đổi nhỏ về giá cả hoặc tỷ giá hối đoái cũng có thể gây ra sự thay đổi lớn cho tài khoản của nhà giao dịch.
Nhược điểm của đòn bẩy tài chính
-
Tăng tổn thất: Rủi ro lớn nhất liên quan đến giao dịch đòn bẩy là tỷ lệ mất cũng tăng lên khi thị trường di chuyển theo hướng ngược lại với giả định của bạn. Đòn bẩy tài chính có thể đòi hỏi mức vốn tối thiểu nhất định, nhưng do kết quả giao dịch phụ thuộc vào quy mô toàn bộ vị thế mà bạn kiểm soát, nên tổn thất có thể lớn.
-
Margin call: Nếu khoản lỗ vượt quá khoản tiền ký quỹ bạn đã sử dụng, lệnh gọi bổ sung ký quỹ sẽ được kích hoạt. Do đòn bẩy làm tăng tổn thất, rủi ro của lệnh gọi ký quỹ luôn luôn tồn tại. Trong trường hợp bạn không có tiền mới trong tài khoản, các vị trí sẽ tự động đóng lại với mức lỗ tương ứng.
Đầu tư CFD sử dụng đòn bẩy có rủi ro đáng kể. Hình thức đầu tư này có thể không phù hợp với tất cả mọi người, vì vậy hãy đảm bảo rằng bạn đã tìm hiểu kỹ về nó.
Đây chỉ là nội dung mang tính chất thông tin chung và tài liệu đào tạo. Mọi ý kiến, phân tích, giá cả hoặc nội dung khác không được coi là tư vấn đầu tư hoặc khuyến nghị theo luật Belixe. Hiệu suất trong quá khứ không đảm bảo kết quả trong tương lai và mọi quyết định giao dịch phải dựa trên sự đánh giá độc lập của bạn. XTB sẽ không chịu trách nhiệm đối với bất kỳ tổn thất hoặc thiệt hại nào, bao gồm nhưng không giới hạn, bất kỳ tổn thất lợi nhuận nào, có thể phát sinh trực tiếp hoặc gián tiếp từ việc sử dụng hoặc phụ thuộc vào thông tin này. Tất cả các quyết định giao dịch phải luôn dựa trên phán quyết độc lập của bạn.
Bạn muốn tìm hiểu thêm về đòn bẩy tài chính? Hãy đến với dnulib.edu.vn ngay!
Edited by: dnulib.edu.vn
